PENGARUH TINGKAT KESEHATAN BANK DENGAN MENGGUNAKAN METODE RISK-BASED BANK RATING TERHADAP RETURN SAHAM PADA PERUSAHAAN PERBANKAN YANG GO PUBLIC DI BURSA EFEK INDONESIA

Abstract

Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh tingkat kesehatan bank terhadap return saham yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia dalam sub sektor perbankan tahun 2012-2016. Penilaian kesehatan bank dengan menggunakan metode Risk-Based Bank Ranting yang terdiri dari empat faktor. Faktor-faktor kesehatan bank yang diukur seperti faktor risk profile yang diproksikan dalam Non-Performing Loan (NPL) dan Loan to Deposit Ratio (LDR), faktor Good Corporate Governance (GCG) yang diukur dengan peringkat self assessment GCG, faktor earning yang diproksikan dalam Return on Equity (ROE) dan Net Interest Margin (NIM), dan faktor capital yang diproksikan dalam Capital Adequacy Ratio (CAR). Populasi dalam penelitian ini adalah perusahaan perbankan yang go public dan melaporkan laporan tahunan 2012-2016 pada website IDX. Teknik dalam pengambilan sampel penelitian ini menggunakan purposive sampling yang menghasilkan sampel sebanyak 150 bank. Penelitian ini menggunakan metode analisis regresi berganda untuk menguji hipotesis penelitian. Hasil penelitian ini menunjukan bahwa CAR berpengaruh positif terhadap return saham, sedangkan NPL, LDR, GCG, ROE, dan NIM tidak berpengaruh terhadap return saham.