BROWN’S WEIGHTED EXPONENTIAL MOVING AVERAGE (B-WEMA) DENGAN OPTIMASI LEVENBERG-MARQUARDT DALAM PREDIKSI RATE OF RETURN SAHAM

Abstract

Infrastruktur menjadi program utama pemerintah yang menghasilkan peran ekonomi dalam bidang kontruksi di Indonesia. Sektor konstruksi juga diyakini tidak terpengaruh oleh tahun politik. Bahkan, pengusaha konstruksi memprediksi sektor ini akan membaik pada 2018. Salah satu perusahaan konstruksi terbesar di Indonesia adalah PT AdhiKarya (Persero) Tbk yang sahamnya dikoreksi atau disebut oleh buy on weakness. Jadi investor bisa membeli di bawah harga, dimana harga saham turun tetapi berpotensi naik. Dalam Tugas Akhir ini, penulis menggabungkan metode Weighted Moving Average dan Brown's Double Exponential Smoothing. Kombinasi dua metode yang disebut Brown’s Weighted Exponential Moving Average (B-WEMA). Penulis menggunakan 256 data penutupan saham (closing price) PT Adhi Karya (Persero) Tbk (ADHI.JK), diambil dari 1 Maret 2017 hingga 1 Maret 2018. Metode B-WEMA akan dibandingkan dengan metode Weighted Exponential Moving Average (WEMA) dan Brown’s Double Exponential Smoothing (B-DES). Optimasi parameter alpha dengan algoritma Levenberg-Marquardt (LM) menggunakan package library(minpack.lm) pada software R hanya dilakukan pada model exponential smoothing, yaitu pada B-DES dan B-WEMA. Optimasi parameter alpha pada B-DES dan B-WEMA secara berturut-turut menghasilkan nilai optimasi parameter alpha sebesar 0.4420 dan 0.4452. WEMA memperoleh nilai MSE sebesar 3,337.424 dan MAPE sebesar 2.0270%, B-DES memiliki MSE 2,620.317 dan MAPE 1.7093%, sedangkan B-WEMA memperoleh nilai MSE sebesar 2,606.457 dan MAPE sebesar 1.7057%. Dari perbandingan ketiga metode tersebut, dapat dilihat bahwa B-WEMA adalah metode terbaik karena memiliki nilai MSE dan MAPE terkecil. Dari hasil metode peramalan terbaik digunakan untuk meramalkan rate of return saham yang menghasilkan nilai 0.2858%, 0.1104%, 0.1101% untuk tiga hari mendatang dengan rata-rata tingkat rate of return sebesar 0.0246%. Artinya selama tahun investasi, investor mendapat untung 0.0246% per hari dari total dana yang diinvestasikan dalam saham PT Adhi Karya (Persero) Tbk.